年初以来，我国出台了一系列刺激房地产销售的政策，包括降低购房首付款比例、调整房地产契税、个人二手房交易“营改增”等。政策效应有待显现，效果此凉彼热。新政策的出台带动房地产市场出现一些新迹象：深圳、上海、北京等一二线城市房价快速上升，而库存压力大的三四线城市起色不大。伴随一二线城市房价飙升，一些风险因素也在萌芽。不少购房者的首付使用“首付贷”等楼市配资方式，客观上抬高了购房者的偿还压力和风险。谁在提供、使用首付贷？首付贷有何风险？如何才能有效整治？

    ———谁用首付贷？———

    近期，监管层叫停首付贷已引起市场的广泛关注。事实上，首付贷在2014年就已现身，随后发展十分迅速，一些城市的购房者甚至可以几万元钱就买一套房，背后的风险不言而喻。

    到底是哪些人在使用首付贷？中原地产首席分析师张大伟表示，使用首付贷的群体主要集中在两类：一是想买一套房子，前一套房子要卖掉，但是存在一个时间差，需要资金来周转，可能需要过桥资金，就想到首付贷，这类人大概占到三四成；二是在某些城市确实出现了一些融资投机的购房者，因为没有能力购房，借助信贷杠杆来降低门槛。“不过，很难判断购房者是用来自住还是投资。”张大伟说。

    那么，又是谁在提供首付贷？据调查，提供首付贷的模式主要有两种：一种是一些房地产中介机构与开发商合作，由中介或售楼处向购房者推荐，中介自己提供小额贷款服务，或是作为中间人，寻找合适的金融机构提供贷款；另一种是一些互联网金融平台、小贷公司等与房地产商、中介机构合作，特别是一些网络借贷平台（p2p），利用自身“优势”，提供的资金多来源于一些个人投资者。

    一般申请p2p公司首付贷的门槛也比较低。以银谷普惠为例，申请贷款只需提供身份证、工作证明、收入证明、住址证明等材料，提供的资信证明越多，可贷金额越高，月息为1.7%至1.8%或2.3%至2.4%，必须登记资金去向，资金可以用于首付贷，只是与银行沟通时需说明是用于装修或个人消费。再如，平安好房推出的好房贷，如果有抵押物，最多可提供抵押物价值70%的贷款，没有抵押物则最高放款30万元。